Πίνακας περιεχομένων:
Μια χρηματιστηριακή εταιρεία μπορεί να είναι είτε θεσμική είτε λιανική, αν και ορισμένοι στην Wall Street, όπως η Merrill Lynch και η Morgan Stanley, εξυπηρετούν τους πελάτες και με τις δύο δυνατότητες. Οι θεσμικές εταιρείες διαμεσολάβησης έχουν μόνο πελάτες της υπηρεσίας, συμπεριλαμβανομένων των διαχειριστών χρημάτων και άλλων μεσιτών. Είναι μέλη ενός χρηματιστηρίου και είναι γνωστά ως μεσίτες. Οι μεσίτες που δεν είναι μέλη, και συγκεκριμένα πολλοί χρηματιστηριακοί οργανισμοί λιανικής πώλησης όπως η Scottrade, ο διαδικτυακός μεσίτης εκπτώσεων, δεν έχουν πρόσβαση σε συναλλαγές απευθείας με τους διαμορφωτές της αγοράς ή τους ειδικούς σε μια ανταλλαγή στο πάτωμα και πρέπει να ανταλλάσσουν μέσω εταιρειών μελών. Ορισμένες εταιρείες μεσιτείας λιανικής είναι στην πραγματικότητα μεσίτες ακινήτων, όπως η Fidelity Investments, η οποία τους δίνει τη δυνατότητα να προσφέρουν στους πελάτες τους τις τιμές που είναι πιο κοντά στις καλύτερες εθνικές τιμές προσφοράς και ζήτησης.
Βήμα
Εγγραφείτε σε κατάλληλες ρυθμιστικές αρχές και οργανισμούς. Εκτός εάν ένας μεσίτης προτίθεται να ασκήσει επιχειρηματικές δραστηριότητες μόνο εντός κράτους, πρέπει να εγγραφεί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς με την υποβολή του εντύπου BD, της Ενιαίας Αίτησης για Εγγραφή Μεσιτών-Διαπραγματευτών. Απαιτείται επίσης ότι ένας μεσίτης δεν μπορεί να ξεκινήσει τις δραστηριότητές του μέχρις ότου γίνει μέλος μιας αυτορυθμιζόμενης οργάνωσης (SRO), όπως η εθνική χρηματιστηριακή αγορά ή η FINRA, η Ρυθμιστική Αρχή Χρηματοοικονομικών Βιομηχανιών. Με λίγες εξαιρέσεις, ένας μεσίτης πρέπει επίσης να είναι μέλος της SIPC, της Securities Investor Protection Corporation, η οποία ασφαλίζει πελάτες χρηματιστηριακών εταιρειών μέχρι $ 500.000 σε μια εκκαθάριση μεσίτη.
Βήμα
Έχετε συνεργάτες, διαχειριστές και υπαλλήλους που είναι εγγεγραμμένοι στο FINRA και φροντίζετε να περάσουν τις εξετάσεις τίτλων τους. Εκτός από την εταιρεία μεσιτείας που γίνεται μέλος της FINRA, τα συνδεδεμένα πρόσωπα που πραγματοποιούν συναλλαγές τίτλων για την επιχείρηση πρέπει επίσης να εγγραφούν στην FINRA με την υποβολή του εντύπου U-4 μέσω της επιχείρησης. Η FINRA ορίζει επίσης τις απαιτήσεις για τα προσόντα των συνδεδεμένων προσώπων, συμπεριλαμβανομένης της διεξαγωγής σειράς εξετάσεων τίτλων. Μεταξύ αυτών, η ολοκληρωμένη σειρά 7 για την εμπορική διαπραγμάτευση κινητών αξιών πρέπει να ληφθεί από οποιονδήποτε επιθυμεί να είναι εγγεγραμμένος γενικός αντιπρόσωπος τίτλων.
Βήμα
Επιλέξτε είτε να γίνετε μέλος ανταλλαγής είτε να υπογράψετε συμφωνία χρηματιστηριακού διακανονισμού με άλλον πάροχο. Επειδή υπάρχει περιορισμένος αριθμός θέσεων από οποιοδήποτε χρηματιστήριο, οι νέες χρηματιστηριακές εταιρείες που ενδιαφέρονται να γίνουν μέλη ανταλλαγής πρέπει είτε να περιμένουν να πωληθεί μια κενή έδρα είτε να μισθώσει μια θέση από έναν σημερινό κάτοχο της έδρας. Άλλες επιχειρήσεις μπορούν να επιλέξουν να διεξάγουν τις δραστηριότητες διαμεσολάβησης μέσω ενός μεσίτη-μέλους. Το Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης, για παράδειγμα, έχει 1366 μεσίτες, από τους οποίους συμπεριλαμβάνονται 7 ειδικοί ή διαμορφωτές της αγοράς που μπορούν να επιλέξουν οι μεσίτες που δεν είναι μέλη κατά τη δρομολόγηση των εντολών των πελατών τους.
Βήμα
Δημιουργήστε μια υποδομή και μια πλατφόρμα για την παραλαβή και τη δρομολόγηση παραγγελιών πελατών. Αυτές περιλαμβάνουν την αγορά διακομιστών υπολογιστών, τη δημιουργία ενός δικτυακού τόπου και την επιλογή μιας εταιρείας λογισμικού διαπραγμάτευσης μετοχών για την εγκατάσταση της πλατφόρμας συναλλαγών. Όλες οι εταιρείες διαμεσολάβησης παρέχουν σήμερα στους πελάτες πρόσβαση σε διαχείριση λογαριασμών στο διαδίκτυο και ηλεκτρονικό εμπόριο κινητών αξιών. Ανάλογα με το προβλεπόμενο μέγεθος και την πολυπλοκότητα της νέας εταιρείας μεσιτείας, ευθυγραμμίστε τις ανάγκες σας με τη σωστή έκδοση του λογισμικού διαπραγμάτευσης, πλήρους ή μειωμένης κλίμακας. Τεχνικές εταιρείες που παρέχουν χρηματοοικονομικό λογισμικό προσφέρουν τέτοιες επιλογές.