Πίνακας περιεχομένων:
- Βήμα
- Έννοια του ορισμού του μερίσματος
- Φορολογική Ευθύνη Μετόχων
- Βήμα
- Επίδραση στις τιμές των μετοχών
- Βήμα
- Ξένοι Φόροι Επενδύσεων
- Βήμα
Βήμα
Ένα θεωρημένο μέρισμα καταβάλλει τους φόρους, που ονομάζονται επίσης φόροι κεφαλαιουχικών κερδών, σε ποσοστό των εταιρικών κερδών ενός μετόχου. Με τη σειρά του, ο μέτοχος αυξάνει τη βάση κόστους των υφιστάμενων μετοχών της εταιρείας του κατά το ποσό των φόρων που η εταιρεία πληρώνει για το ποσοστό κέρδους του. Αυτό παρέχει ένα μέσο για την εταιρεία να αυξήσει την αξία του αποθέματος ακόμα και αν πληρώσει επιπλέον χρήματα σε φόρους κεφαλαίου κέρδη. Βάση κόστους είναι η συνολική τιμή ανά μετοχή, συμπεριλαμβανομένων όλων των τελών και προμηθειών που σχετίζονται με την πώληση του αποθέματος.
Έννοια του ορισμού του μερίσματος
Φορολογική Ευθύνη Μετόχων
Βήμα
Μια μέτοχος μειώνει τη φορολογική της υποχρέωση όταν λαμβάνει ένα λογικό μέρισμα επειδή η εταιρεία στην οποία επενδύει πληρώνει φόρο κεφαλαιουχικών κερδών για αυτήν. Στην ουσία, αυτό σημαίνει ότι το μέρισμα που λαμβάνει ο επενδυτής είναι 100% κέρδος. Ο επενδυτής εξακολουθεί να διατηρεί φορολογικές υποχρεώσεις για να δηλώσει την παραλαβή του μερίσματος και πρέπει να καταθέσει το Έντυπο 2439 του IRS στο τέλος του φορολογικού έτους. Εάν η εταιρεία δεν καταβάλλει επαρκή φορολογία για το θεωρημένο μέρισμα, ο μέτοχος διατηρεί την ευθύνη για την κάλυψη της διαφοράς από το IRS.
Επίδραση στις τιμές των μετοχών
Βήμα
Ένα θεωρημένο μέρισμα μπορεί να φαίνεται σαν το τέλειο σενάριο για έναν επενδυτή, αλλά έχει κάποια μειονεκτήματα. Δεδομένου ότι ο μέτοχος αυξάνει τη βάση κόστους των μετοχών της εταιρείας του, μειώνει την πιθανή απόδοση της επένδυσης μέσω της πώλησης των μετοχών, επειδή τα κέρδη αυτά εξαφανίζονται με την καταβολή αμοιβών και προμηθειών. Αυτό επίσης καθιστά τις μετοχές της εταιρείας μια ελκυστική αγορά για νέους επενδυτές, επειδή η βάση κόστους βάρους μειώνει την αξία της μετοχής. Κανένας επενδυτής δεν θέλει να αγοράσει μετοχές για $ 20 ανά μετοχή όταν η πραγματική αξία της μετοχής είναι πιο κοντά στα $ 5 ανά μετοχή.
Ξένοι Φόροι Επενδύσεων
Βήμα
Ένας πολίτης των ΗΠΑ που λαμβάνει κέρδη από μια παθητική εταιρεία ξένων επενδύσεων (PFIC) μπορεί να χρησιμοποιήσει ένα θεωρημένο μέρισμα ως μέσο αναβολής της φορολόγησης των κερδών από επενδύσεις. Η αναβολή κατανέμει τη φορολογική υποχρέωση ενός επενδυτή για πολλά χρόνια, καθιστώντας ευκολότερη την απαίτηση έκπτωσης και τη μείωση του φόρου κεφαλαιουχικών κερδών. Ένας μέτοχος δηλώνει την απόφασή της να αναβάλει τη φορολόγηση των κερδών από ξένες επενδύσεις χρησιμοποιώντας το έντυπο IRS 8621. Ένας μέτοχος πρέπει να καταθέσει ένα ξεχωριστό Έντυπο IRS 8621 για κάθε PFIC που επενδύει.