Υπάρχουν εταιρείες μεσιτών υποθηκών, τραπεζίτες ενυπόθηκων δανείων και στη συνέχεια υπάρχουν άμεσοι δανειστές. Υπάρχουν διαφορές μεταξύ αυτών των τριών πιο κοινών μορφών εταιρειών υποθηκών. Όλοι τους εμπλέκονται με την παροχή στεγαστικών δανείων, αλλά μια κύρια διαφορά είναι όπου προέρχονται τα πραγματικά ταμεία στεγαστικών δανείων.
Ένας μεσίτης υποθηκών δεν έχει τα δικά του χρήματα για να δανείσει. Παίρνουν την αίτηση από τον καταναλωτή που θέλει την υποθήκη, τότε "ψωνίζουν" αυτή τη συμφωνία γύρω από διάφορους τραπεζίτες ενυπόθηκων δανείων ή απευθείας δανειστές. Αν η εφαρμογή ταιριάζει με τις οδηγίες που έχουν τεθεί από τον τραπεζίτη ή τον δανειστή, τότε προσφέρεται στον μεσίτη να προσφέρει υποθήκη στον αιτούντα.
Παρόλο που η εταιρεία μεσίτη υποθηκών μπορεί να ονομάζεται XYZ και με ποιον χειρίζεται ο καταναλωτής, τα πραγματικά χρήματα προέρχονται από έναν τραπεζίτη ή δανειστή, όπου ο καταναλωτής θα στείλει τις μηνιαίες πληρωμές. Ο μεσίτης έχει πάρει απλά μεταξύ του δανειολήπτη και του δανειστή και κάνει τα χρήματά τους με τη μορφή προμηθειών που περιλαμβάνουν σημεία και έξοδα προέλευσης.
Ωστόσο, ένας τραπεζίτης ενυπόθηκων δανείων, που επίσης διαφημίζεται ως εταιρεία ενυπόθηκων δανείων, θα λάβει επίσης αίτηση από έναν καταναλωτή, αλλά αντί να ψωνίσει γύρω από έναν δανειστή ο οποίος θα το δεχθεί, θα παράσχει τα ίδια τα χρήματα, τα οποία μπορούν να λάβουν από μια πιστωτική γραμμή έχουν στη θέση τους.
Αυτή η πιστωτική γραμμή, η οποία μπορεί να ανέρχεται σε εκατομμύρια δολάρια, μπορεί να παρέχεται από έναν άμεσο δανειστή ο οποίος επιτρέπει στον τραπεζίτη να έχει πρόσβαση για να τραβήξει χρήματα κατά βούληση για την παροχή ενυπόθηκου δανείου, εάν ο δανειολήπτης ταιριάζει με τις κατευθυντήριες γραμμές που έχει ο δανειστής αυτός. Το δάνειο είναι συνήθως κλειστό κάτω από το όνομα του τραπεζίτη υποθήκη. Ο τραπεζίτης τότε, συνήθως πριν από την πρώτη πληρωμή, οφείλει να μεταφέρει αυτό το ενυπόθηκο δάνειο στον δανειστή που προσέφερε την πιστωτική γραμμή. Το σύστημα αυτό επιτρέπει στον τραπεζίτη να ενεργεί ταχύτερα από ό, τι ένας μεσίτης και σε ορισμένες περιπτώσεις έχει ακόμα και αυτό που ονομάζεται "αναθέτουσα αναδοχή" όπου μπορεί να κάνει τις δικές του ασφαλιστικές αποφάσεις βάσει των οδηγιών του δανειστή, εξοικονομώντας έτσι χρόνο από την αποστολή της διαπραγμάτευσης στον δανειστή για αναθεώρηση.
Η ιδέα εδώ είναι ότι μόλις κλείσει το δάνειο ο δανειστής που χορήγησε την πίστωση θα αναλάβει την εξυπηρέτηση του δανείου και ο καταναλωτής θα κάνει τις πληρωμές κατευθείαν στον δανειστή και ο τραπεζίτης θα βγει έξω από αυτό φυσικά με κέρδος για τα σημεία που χρεώνονται στον καταναλωτή. Ο δανειστής μπορεί επίσης να παρέχει πόντους μπόνους στον τραπεζίτη, για παράδειγμα τον όγκο. Σε ορισμένες περιπτώσεις, μια πίστωση μπορεί να παρασχεθεί ακόμη και στον τραπεζίτη από μια εξωτερική πηγή, εκτός από έναν άμεσο δανειστή, και στην περίπτωση αυτή ο τραπεζίτης μπορεί να πουλήσει το δάνειο σε οποιοδήποτε μέρος που θα το αγοράσει. Εάν δεν μπορούν να βρουν έναν αγοραστή εντούτοις, έχουν κολλήσει με αυτό το δάνειο και πρέπει να εισπράξουν τις μηνιαίες πληρωμές από τον ίδιο τον καταναλωτή και να πληρώσουν τους οφειλόμενους τόκους στην πιστωτική γραμμή έως ότου το ποσό του δανείου επιστραφεί πίσω στην πιστωτική γραμμή.
Τέλος, υπάρχει ο άμεσος δανειστής που έχει δικά του χρήματα και δημιουργεί τις δικές του κατευθυντήριες γραμμές για ενυπόθηκα δάνεια. Αυτά είναι συνήθως μεγάλα ιδρύματα με περιουσιακά στοιχεία δισεκατομμυρίων. Μπορούν να εργαστούν σε διαφορετικές πτυχές σχετικά με τα στεγαστικά δάνεια, τα οποία θα μπορούσαν να περιλαμβάνουν την εργασία στο χονδρικό εμπόριο, την παροχή στεγαστικών δανείων στους καταναλωτές μέσω ενός μεσίτη ή ενός τραπεζίτη, την παροχή πιστώσεων και την αναδοχή αναδοχής ή επίσης να απευθύνονται απευθείας στον δανειολήπτη και να εξαλείψουν τους μεσίτες και τους τραπεζίτες όλοι μαζί.
Σε κάθε περίπτωση, όταν ένας καταναλωτής αναλαμβάνει ένα στεγαστικό δάνειο, ανεξάρτητα από το ποιος μπορεί να καταλήξει να κατέχει αυτό, οι όροι του δανείου δεν μπορούν να αλλάξουν. Δεν είναι ασυνήθιστο ένα δάνειο να πωλείται και να μεταφέρεται πολλές φορές κατά τη διάρκεια της ζωής του.