Πώς να υπολογίσετε τα πραγματικά επιτόκια

Τα πραγματικά επιτόκια είναι ένας εύκολος υπολογισμός και σημαντικό κλειδί για τη χορήγηση δανείων. Τα πραγματικά επιτόκια εξαλείφουν την επίδραση του πληθωρισμού αφαιρώντας έναν δείκτη πληθωρισμού από ένα επιτόκιο. Τα πραγματικά επιτόκια αντικατοπτρίζουν το περιθώριο κέρδους του δανειστή αφού ληφθεί υπόψη ο ρυθμός πληθωρισμού. Ο υπολογισμός που προκύπτει είναι ένα πραγματικό μέτρο κέρδους που διατίθεται στον δανειστή για τη χρήση χρημάτων με την πάροδο του χρόνου. Ιστορικά, τα πραγματικά επιτόκια ήταν κατά μέσο όρο περίπου 3% υψηλότερα από το ρυθμό πληθωρισμού για χρέη υψηλής ποιότητας.

Ερευνήστε τις επενδύσεις σας προσεκτικά πριν επενδύσετε

Βήμα

Αποκτήστε έναν απλό υπολογισμό των πραγματικών επιτοκίων αφαιρώντας τον ρυθμό πληθωρισμού από το ονομαστικό επιτόκιο (το τρέχον επιτόκιο). Το πραγματικό επιτόκιο είναι το επιτόκιο που απαιτείται για τους δανειολήπτες και τους δανειστές να ασκούν τις δραστηριότητές τους χωρίς προσδοκίες πληθωρισμού. Αν τα επιτόκια των κρατικών ομολόγων είναι 5% και ο πληθωρισμός είναι 4% τότε το πραγματικό επιτόκιο είναι 1%.

Βήμα

Υπολογίστε πιο ρεαλιστικά επιτόκια αντικαθιστώντας το γενικό ρυθμό πληθωρισμού με ένα πιο κατάλληλο μέτρο του τομέα. Για παράδειγμα, αντί να χρησιμοποιήσετε ένα εθνικό ποσοστό πληθωρισμού σε μια μελέτη της βιομηχανικής ανάπτυξης, χρησιμοποιήστε έναν κατάλληλο κλάδο της βιομηχανίας, όπως το χονδρικό ποσοστό πληθωρισμού. Αυτά τα στατιστικά στοιχεία τηρούνται από το Γραφείο Στατιστικών Εργασίας και άλλες κυβερνητικές υπηρεσίες.

Βήμα

Υπολογίστε συγκεκριμένα πραγματικά επιτόκια. Γνωρίστε το κατάλληλο επιτόκιο που αντιπροσωπεύει το κατάλληλο χρονικό πλαίσιο. Για παράδειγμα, χρησιμοποιήστε ένα επιτόκιο στεγαστικής πίστης 30 ετών εάν μετράτε τα επιτόκια στεγαστικών δανείων. Χρησιμοποιήστε ένα 5ετές τραπεζικό επιτόκιο εάν αγοράζετε αυτοκίνητο. Χρησιμοποιήστε ένα επιτόκιο που αντικατοπτρίζει το πιο πιθανό κόστος χρήματος λαμβάνοντας υπόψη τις εκτιμήσεις πίστωσης και λήξης.

Βήμα

Ενημερώστε τον μηνιαίο ρυθμό του ονομαστικού πληθωρισμού αφαιρώντας τον ρυθμό αύξησης του προηγούμενου μήνα (π.χ. 0,4%) και πολλαπλασιάζοντας κατά δώδεκα: (0,4% x 12 = 4,8%). Αφαιρέστε τον αριθμό από το ονομαστικό επιτόκιο για να αποκτήσετε στιγμιαίο επιτόκιο.

Βήμα

Υπολογίστε το θετικό ή το αρνητικό ποσοστό απόδοσης στην επένδυσή σας. Εάν αγοράσετε ένα αυτοκίνητο με δάνειο 5% και υπολογίζετε ότι ο ονομαστικός ρυθμός πληθωρισμού είναι 6 τοις εκατό τότε το πραγματικό σας επιτόκιο είναι -1 τοις εκατό. Αυτό σημαίνει ότι επιτυγχάνετε αποτελεσματικά 1% ετησίως επειδή το κόστος χρήματός σας υπερβαίνει το ρυθμό πληθωρισμού προσαρμοσμένο στον πληθωρισμό.

Βήμα

Γνωρίζετε ότι οι δανειστές αναμένουν πραγματικό ποσοστό απόδοσης για να κάνουν δάνεια. Εάν τα επιτόκια είναι αρνητικά, αναμένεται αύξηση των επιτοκίων ή μείωση του πληθωρισμού. Να θυμάστε ότι τα επιτόκια αποτελούνται τόσο από τα πραγματικά όσο και από τα ποσοστά προσαρμογής του πληθωρισμού. Συνδυάστε τα επιτόκια για να φτάσετε σε ένα ποσοστό ονομαστικών επιτοκίων.