Πίνακας περιεχομένων:
Πολλές επενδύσεις θα αυξήσουν την αξία τους και θα κερδίσουν μια σύνθετη απόδοση καθώς ο χρόνος εξελίσσεται. Οι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν τη λειτουργία φυσικού αρχείου καταγραφής για να υπολογίσουν τον συνεχώς συντεταγμένο ρυθμό απόδοσης των μετοχών και των ομολόγων. Ο συνεχής ρυθμός ανανέωσης προϋποθέτει ότι επανεπενδύετε συνεχώς τα κέρδη σας με τον ίδιο ρυθμό απόδοσης.
Επιστροφή εγγραφών για ομόλογα
Για να υπολογίσετε τη φυσική επιστροφή για ομόλογα, πρέπει πρώτα να προσδιορίσετε το δηλωμένο επιτόκιο. Τα περισσότερα ομόλογα αναφέρουν σαφώς το επιτόκιο ως μέρος του τίτλου του ομολόγου. Σε ένα υπολογιστικό φύλλο, εισάγετε τον τύπο "= LN (1 + δηλωμένο επιτόκιο ενδιαφέροντος)" σε ένα κελί. Για παράδειγμα, ένας δεσμός με επιτόκιο 9 τοις εκατό θα διαβάσει "= LN (1.1). Το αποτέλεσμα είναι ο συνεχώς συντεταγμένος ετήσιος ρυθμός απόδοσης του ομολόγου.
Επιστροφή απογραφών για αποθέματα
Σε αντίθεση με τα ομόλογα, τα αποθέματα δεν πληρώνουν στους ιδιοκτήτες ένα προκαθορισμένο επιτόκιο. Ωστόσο, η τιμή πολλών αποθεμάτων αυξάνεται με την πάροδο του χρόνου. Για να υπολογίσετε την επιστροφή κορμού, πρέπει πρώτα να βρείτε την αρχική τιμή του αποθέματος και την τρέχουσα αξία του αποθέματος. Σε ένα υπολογιστικό φύλλο, εισάγετε τον τύπο "= LN (τρέχουσα τιμή / αρχική τιμή)." Για παράδειγμα, εάν αγοράσατε ένα απόθεμα για $ 25 ανά μετοχή που είναι σήμερα $ 50 ανά μετοχή, θα εισάγετε "= LN (50/25)." Το προκύπτον σχήμα είναι ο συνεχώς συντεταγμένος ρυθμός απόδοσης για το απόθεμα εκείνης της χρονικής περιόδου.