Ποια είναι τα Μερίδια Τ των Αμοιβαίων Κεφαλαίων;

Οι οικογένειες αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να προσφέρουν τα ίδια αμοιβαία κεφάλαια σε διαφορετικές κατηγορίες μεριδίων. Οι κατηγορίες μετοχών ορίζονται με γράμμα: A μετοχές, μετοχές R ή μετοχές T. Κάθε οικογένεια αμοιβαίων κεφαλαίων επιλέγει τις κατηγορίες μεριδίων που θέλει να χρησιμοποιήσει. Ορισμένα γράμματα κατηγορίας μετοχών είναι αρκετά τυποποιημένα και άλλα είναι ειδικά για μια οικογένεια αμοιβαίων κεφαλαίων. Η κατηγορία μετοχών Τ χρησιμοποιείται από τα κεφάλαια της Janus.

Ευρέως χρησιμοποιούμενες κατηγορίες μετοχών

Οι κατηγορίες μεριδίων χρησιμοποιούνται κατά κύριο λόγο από τις οικογένειες των ταμείων για τη δημιουργία διαφόρων τύπων αμοιβών ή δομών φορτίου. Οι μετοχές των κατηγοριών Α, Β και Γ χρησιμοποιούνται ευρέως για να υποδηλώσουν κεφάλαια μπροστινού χαρτοφυλακίου, αναληφθέντα κεφάλαια και μετοχές χωρίς εμπρόσθιο φορτίο και υψηλό λόγο συνεχιζόμενων εξόδων αντίστοιχα. Οι κλάσεις μετοχών I και R χρησιμοποιούνται ευρέως για να υποδείξουν τα μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων που είναι διαθέσιμα μόνο σε θεσμικούς επενδυτές ή σε προγράμματα συνταξιοδότησης, όπως το 401k που χρηματοδοτείται από εργοδότες.

Κατηγορίες μετοχών της Janus Fund

Η οικογένεια αμοιβαίων κεφαλαίων Janus προσφέρει τα συνηθισμένα μερίδια κατηγορίας Α, C, I και R για περίπου 50 διαφορετικά αμοιβαία κεφάλαια της οικογένειας. Οι μετοχές κατηγορίας Α και C πωλούνται από επενδυτικούς συμβούλους οι οποίοι λαμβάνουν αμοιβή ή προμήθεια από την οικογένεια των αμοιβαίων κεφαλαίων. Οι μετοχές της Κατηγορίας Ι είναι διαθέσιμες μόνο σε θεσμικούς επενδυτές με ελάχιστο ποσό επένδυσης ύψους 1 εκατ. Δολαρίων. Οι μετοχές της R θα προσφερθούν μέσω σχεδίων συνταξιοδότησης. Ο Janus έχει επίσης μετοχές κατηγορίας S και T για τα κεφάλαιά του. Αυτές οι δύο κατηγορίες θα ταξινομούνται ως μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων χωρίς φόρο.

Μετοχές Janus S και T

Τόσο τα μερίδια κατηγορίας S και T από τα διάφορα κεφάλαια της Janus δεν έχουν ούτε χρεώσεις πώλησης εμπροθέσμως ούτε ενδεχόμενες αναβαλλόμενες πωλήσεις. Οι δύο κατηγορίες έχουν τα ίδια έξοδα διαχείρισης και άλλα έξοδα. Η διαφορά είναι ότι τα μερίδια κατηγορίας S περιλαμβάνουν μια προμήθεια εμπορίας 12b-1 0,25% και οι μετοχές T δεν έχουν το τέλος εμπορίας 12b-1. Το αποτέλεσμα είναι ότι οι μετοχές της S έχουν δείκτη δαπανών 0,25% υψηλότερο από τις μετοχές Τ για κάθε αμοιβαίο κεφάλαιο. Η μετοχή S μπορεί να προσφέρεται από τους διαμεσολαβητές έκπτωσης μέσω διαδικτύου μέσω προγραμμάτων αμοιβαίων αμοιβαίων κεφαλαίων χωρίς χρέωση και να λάβει τα ποσά των τελών 12b-1 ως αντιστάθμιση για την καταχώριση των κεφαλαίων.

Ιστορικό κοινής χρήσης T

Τον Σεπτέμβριο του 2009, ο Janus μετέτρεψε τις μετοχές της κλάσης J στις νέες μετοχές κατηγορίας Τ. Οι μετοχές της κατηγορίας J ήταν οι αρχικές μετοχές της Janus από τότε που η Janus προσέφερε αμοιβαία κεφάλαια χωρίς χρέωση. Επί του παρόντος, οι μετοχές Τ οποιουδήποτε ταμείου Janus θα είναι η χαμηλότερη κατηγορία μεριδίων κόστους που είναι διαθέσιμη σε μεμονωμένους επενδυτές.