Πίνακας περιεχομένων:
Μια εταιρεία μπορεί να έχει ένα θετικό καθαρό εισόδημα, αλλά μια αρνητική ταμειακή ροή για το ίδιο έτος εάν χρησιμοποιεί τη μέθοδο της δεδουλευμένης λογιστικής για να καταγράψει έσοδα και έξοδα. Σύμφωνα με τη μέθοδο της λογιστικής σε δεδουλευμένη βάση, το καθαρό εισόδημα μπορεί να αυξηθεί με έσοδα από μη μετρητά τα οποία δεν επηρεάζουν τις ταμειακές ροές, ενώ οι ταμειακές ροές μπορούν να μειωθούν με τις πραγματικές πληρωμές μετρητών που μπορεί να μην θεωρούνται εκπτώσεις για καθαρό εισόδημα. Ως αποτέλεσμα, ενώ τα επαρκή έσοδα από μη μετρητά μπορούν να συμβάλλουν στην επίτευξη θετικού καθαρού εισοδήματος, αρκετές πληρωμές σε μετρητά μη εξόδων μπορούν να οδηγήσουν σε αρνητική ταμειακή ροή, ενώ όλα τα άλλα είναι ίσα.
Καθαρά έσοδα
Το καθαρό εισόδημα είναι ένα λογιστικό κέρδος που δεν μετριέται με εισπράξεις από μετρητά και πληρωμές μετρητών. Οι εταιρείες μπορούν να πραγματοποιούν πωλήσεις πιστώσεων και να μην λαμβάνουν πληρωμές σε μετρητά από τους πελάτες εκείνη τη στιγμή, αλλά εξακολουθούν να καταγράφουν τα έσοδα στον υπολογισμό του καθαρού εισοδήματος. Εν τω μεταξύ, οι εταιρείες δεν καταγράφουν εισροές μετρητών από τις πωλήσεις. Υποθέτοντας ότι μια εταιρεία πλήρωσε τα έξοδα για τα έξοδα και δεν είχε άλλες ταμειακές εισροές για το έτος, δεδομένου ότι τα έσοδα υπερέβησαν τα έξοδα, η εταιρεία θα είχε θετικό καθαρό εισόδημα αλλά αρνητική ταμειακή ροή για το έτος.
Αύξηση περιουσιακών στοιχείων
Οι ταμειακές ροές για το ίδιο έτος μπορούν να μειωθούν περαιτέρω με άλλες πληρωμές μετρητών που δεν καταλογίζονται ως έξοδα και συνεπώς δεν μειώνουν τα καθαρά έσοδα. Τα μετρητά που καταβάλλονται για την αύξηση ορισμένων περιουσιακών στοιχείων του ενεργητικού για το έτος, όπως η αγορά αποθέματος, είναι μια μορφή εκροής μετρητών που, αν είναι αρκετά μεγάλη, θα μπορούσε να μειώσει τη συνολική ταμειακή ροή ως αρνητική. Οι εταιρείες μπορούν επίσης να πληρώσουν προκαταβολικά ορισμένα έξοδα για το μέλλον που καταγράφονται ως έξοδα που πραγματοποιήθηκαν μόνο με την πάροδο του χρόνου. Ως αποτέλεσμα, ενώ το σύνολο των προπληρωμών αφαιρείται για ταμειακές ροές, μόνο ένα τμήμα του, όπως πραγματοποιήθηκε δαπάνη για το έτος, αφαιρείται για το καθαρό εισόδημα.
Ευθύνη Μείωση
Οι εταιρείες πραγματοποιούν επίσης πληρωμές σε μετρητά για να μειώσουν τις υποχρεώσεις που σχετίζονται με τη λειτουργία, δηλαδή διάφορες υποχρεώσεις. Υποχρεώσεις είναι τα αποτελέσματα των δεδουλευμένων εξόδων από προηγούμενες περιόδους που δεν έχουν καταβληθεί σε μετρητά. Τη στιγμή της ανάληψης των εξόδων, το καθαρό εισόδημα μειώθηκε, ενώ η ταμειακή ροή δεν επηρεάστηκε. Ωστόσο, κατά το έτος πληρωμής ενός οφειλόμενου υπολοίπου, οι πληρωμές σε μετρητά δεν επηρεάζουν το καθαρό εισόδημα, αλλά θα μειώσουν τις ταμειακές ροές για το έτος. Εάν τα μεγάλα ποσά των υποχρεώσεων είναι όλα οφειλόμενα κατά το ίδιο έτος, οι συνολικές πληρωμές τους σε μετρητά θα μπορούσαν να προκαλέσουν αρνητική ταμειακή ροή.
Ταμειακή ροή
Η συνολική ταμειακή ροή περιλαμβάνει επίσης την εκροή μετρητών από μη λειτουργικές δραστηριότητες, συγκεκριμένα τις επενδυτικές και χρηματοδοτικές δραστηριότητες. Οι αγορές επενδύσεων και η επιστροφή του δανειακού κεφαλαίου αποτελούν δύο κύριες πηγές ταμειακών εκροών. Ενώ οι ζημίες από επενδύσεις από επενδυτικές πωλήσεις σε επενδυτικές δραστηριότητες και έξοδα από τόκους δανειακών κεφαλαίων σε χρηματοδοτικές δραστηριότητες είναι αφαιρέσεις για καθαρά έσοδα, το ποσό των αγορών επενδύσεων και το ποσό της κύριας αποπληρωμής είναι μεγαλύτερες αφαιρέσεις για τον υπολογισμό των ταμειακών ροών. Όσο μεγαλύτερη είναι η διαφορά μεταξύ των δύο τύπων αφαιρέσεων στα σχετικά ποσά, τόσο πιο πιθανή ταμειακή ροή μπορεί να γίνει αρνητική και το καθαρό εισόδημα να διατηρηθεί θετικό.