Πίνακας περιεχομένων:
Οι προσόδους είναι μια επένδυση που προσφέρει αναβαλλόμενη φορολογία σε στοιχεία ενεργητικού που χρησιμεύουν ως συμπληρωματικοί λογαριασμοί συνταξιοδότησης. Οι σταθερές τιμαριθμικές προσδοκίες είναι υβρίδια σταθερών και μεταβλητών προσόδων, παρέχοντας στους επενδυτές μια ελάχιστη εγγυημένη απόδοση των περιουσιακών στοιχείων με υψηλότερο δυναμικό ανοδικού ρυθμού. Η εγγύηση παρέχεται σε χρόνια που η αγορά είναι μειωμένη με υψηλότερες αποδόσεις που αντικατοπτρίζουν τη συγκεκριμένη αγορά, η δεικτοποιημένη προσφορά αντανακλάται όταν ο δείκτης είναι αυξημένος.
Κύρια εγγύηση: Pro
Οι επενδυτές που πλησιάζουν ή συνταξιοδοτούνται συχνά αναζητούν όσο το δυνατόν λιγότερους κινδύνους με περιουσιακά στοιχεία. Όσο πιο κοντά ο επενδυτής χρειάζεται τα περιουσιακά στοιχεία, τόσο περισσότερο μεταφέρει χρήματα σε σταθερές ή ασφαλισμένες επενδύσεις, όπως ομόλογα, σταθερές προσόδους ή τραπεζικά πιστοποιητικά καταθέσεων. Όταν η προστασία των περιουσιακών στοιχείων που αποκτήθηκαν κατά τη διάρκεια μιας ζωής είναι το κύριο μέλημα των επενδυτών, η σταθερή τιμαριθμική προσφορά προβλέπει αυτή την ασφάλεια. Οι επενδυτές μπορούν να τοποθετήσουν τα περιουσιακά στοιχεία στο λογαριασμό και γνωρίζουν ότι δεν είναι μόνο ο εγγυημένος τίτλος, αλλά ένα ονομαστικό επιτόκιο θα τους καταβληθεί ανεξάρτητα από το τι κάνει η αγορά.
Διάρκεια: Con
Οι περισσότερες σταθερές τιμαριθμικές προσδοκίες είναι για τουλάχιστον πέντε έτη. Αυτή η διάρκεια απαιτείται από τις ασφαλιστικές εταιρείες που πρέπει να εξασφαλίσουν ότι μπορούν να παραμείνουν διαλυτές σε δύσκολες περιόδους αγοράς. Σε συνδυασμό με τους όρους της σύμβασης, οι σταθερές τιμαριθμικές προσδοκίες πρέπει να διατηρηθούν μέχρι την ηλικία των 59 ετών 1/2 προκειμένου να αποφευχθεί η επιβολή φορολογικής ποινής 10% για τις κατανομές των κερδών. Για όσους χρειάζονται μεγαλύτερη ρευστότητα σε περιουσιακά στοιχεία και αποταμιεύσεις συνταξιοδότησης, η σταθερή τιμαριθμική αναπροσαρμογή μπορεί να μην είναι μια καλή επιλογή.
Συμμετοχή στην αγορά: Pro
Η σταθερή τιμαριθμική προσφορά αντανακλά έναν από τους σημαντικότερους δείκτες της αγοράς και όταν ανεβαίνει, οι επενδυτές δεν θα έχουν τη λύπη τους για το γεγονός ότι βρίσκονται στο περιθώριο της χρηματιστηριακής αγοράς. Όταν ο δείκτης ανεβαίνει, η σταθερή τιμαριθμική απόδοση αυξάνεται περισσότερο από την ελάχιστη εγγυημένη απόδοση. Αυτό επιτρέπει στους συντηρητικούς επενδυτές τη δυνατότητα να αυξάνουν τα περιουσιακά τους στοιχεία χωρίς να θέτουν σε κίνδυνο τον κύριο υπόχρεο.
Περιορισμένη ανατροπή: Con
Η συμμετοχή στην αγορά σταθερής τιμαριθμικής προσόδου είναι περιορισμένη. Υπάρχουν δύο παράγοντες για το περιορισμένο ανοδικό: το ποσοστό συμμετοχής και το ανώτατο όριο στην επιστροφή. Το ποσοστό συμμετοχής είναι ένα ποσοστό που ο επενδυτής λαμβάνει για την αύξηση του δείκτη. Για παράδειγμα, αν το S & P 500 είναι αυξημένο κατά 10 τοις εκατό, αλλά το ποσοστό συμμετοχής του δείκτη προσόδου είναι 80 τοις εκατό, ο επενδυτής παίρνει 8 τοις εκατό. Το επιτόκιο καθορίζεται από κάθε συμβόλαιο αναπροσαρμοσμένης προσόδου και έχει ένα ανώτατο όριο στην απόδοση που περιορίζει το ποσό που μπορεί να κερδίσει κάποιος σε ένα έτος. Έτσι, αν το S & P 500 είναι πάνω από 20 τοις εκατό, αλλά το ανώτατο όριο προσόδου είναι 10 τοις εκατό, ο επενδυτής παίρνει το πολύ 10 τοις εκατό δεν το 16 τοις εκατό που προτείνεται από το ποσοστό συμμετοχής.